Revolut, uzun süredir beklenen halka arzı için New York ve Londra’yı değerlendiriyor

Birleşik Krallık’ın en değerli özel şirketi, hisselerini nerede satmayı planladığını netleştirdi.

Revolut’un kurucusu ve CEO’su Nik Storonsky, perşembe günü Fransız gazetesi Les Echos’ya yaptığı açıklamada, grubun London Stock Exchange ve Nasdaq’ta çifte kotasyon olasılığını değerlendirdiğini söyleyerek önceki medya haberlerini doğruladı.

Revolut sözcüsü de haberi Euronews’e doğruladı.

Storonsky’nin tercihiyse hâlâ ABD ve nedenini açıkça anlatarak “Piyasa daha büyük. Kurumsal yatırımcıları, hedge fonları, fon yöneticilerini ve kayda değer sayıda bireysel yatırımcıyı kapsıyor” dedi.

“Yani ya az sayıda alıcının bulunduğu küçük bir piyasada ya da hisselerimiz için kıyasıya rekabet edecek çok sayıda alıcının olduğu devasa bir piyasada satış yapma seçeneğimiz var” diye ekledi.

Bu açıklamalar, söylemindeki tonun yumuşadığını gösteriyor.

Revolut CEO’su, 2024’te yaptığı açıklamalarda, düşük likiditeyi ve Birleşik Krallık’ta hisse alımlarında uygulanan yüzde 0,5’lik damga vergisini gerekçe göstererek London Stock Exchange’in Amerikan borsalarıyla rekabet edemeyeceğini savunmuş ve ülkesinde kotasyon seçeneğini tamamen rafa kaldırmış görünüyordu.

Londra Borsası, şirketlerin ya özel kalmayı ya da rotayı batıya çevirmeyi tercih ettiği uzun süreli bir halka arz kuraklığından geçiyor. Örneğin ödeme şirketi Wise bu yıl birincil kotasyonunu New York’a taşıdı; AstraZeneca da ABD’deki varlığını genişletti.

Revolut’un mevcut değerlemesine yakın bir seviyeden halka açılması, şirketi Birleşik Krallık’ın borsada işlem gören en büyük şirketlerinden biri haline getirebilir; değeri Barclays ya da NatWest’i bile geride bırakabilir.

Temmuz ayında gerçekleştirilen ikincil hisse satışı, şirketi Kasım’da 75 milyar dolar (65 milyar avro) olan değerlemeden yaklaşık 115 milyar dolar (100 milyar avro) seviyesine taşıdı.

Halka arz için henüz tarih yok

Halka arz takvimine ilişkin şirket içi görüşmeler hakkında Euronews’in sorusunu yanıtlamayı reddeden sözcü, bunun yerine, CEO Storonsky’nin bu yıl nisan ayında Bloomberg’e verdiği ve “İki yıl içinde, ancak bu piyasanın ne kadar iyi olduğuna bağlı” dediği önceki röportajı hatırlattı.

Yine de şirket bu yıl boyunca halka arzın gerektirdiği düzenleyici temelleri oluşturmak için çalıştığı için kayda değer ilerleme sağlandı.

Storonsky’nin kamuoyunda İngiliz düzenleyicileri suçladığı uzun bir bekleyişin ardından şirket mart ayında Birleşik Krallık’ta tam bankacılık lisansı aldı; ağustosta Fransa’da lisans elde etti; bu ay ABD ulusal banka lisansı için koşullu onay aldı ve çarşamba günü, ülkede 150 milyon İsviçre frangından (158 milyon avro) fazla yatırım yapma planlarıyla birlikte İsviçre’de lisans başvurusunda bulunduğunu açıkladı.

Revolut, birincil kotasyonun hangi piyasada yapılacağını, iki kotasyonun aynı anda mı gerçekleşeceğini ya da resmi hazırlıkların ne zaman başlayacağını henüz belirtmedi.